證監會綜合業務司司長周小舟5月23日在2024年金融街論壇系列活動－「資本市場賦能新質生產力」主題交流活動上表示，證監會將深入落實黨中央、國務院重大決策和新「國九條」部署要求，抓緊推動資本市場「1+N」政策體系落實。
周小舟表示，更好發揮資本市場功能，促進優質生產要素向新質生產力領域集聚。持續改善資本市場制度，增強對新質生產力的包容性適應性。加強資本市場監管，堅持在市場化法治化軌道上推動金融創新。
他透露，證監會將優先支持突破關鍵核心技術企業股債融資。進一步促進暢通私募創投基金「募款管退」循環，積極發揮好創業投資、股權投資在挖掘、培育、支持未來產業及新興產業的獨特作用。深入研究完善發行上市、併購重組、私募創投等製度安排，提升對新產業新業態新技術的包容性。加強與服務新質生產力發展相符的監管能力建構。
積極支持科技企業上市融資
「證監會堅決落實黨中央、國務院決策部署，堅持把服務實體經濟高品質發展作為根本宗旨，積極發揮資本市場服務高水準科技自立自強的功能作用，引導要素資源加速向科技創新等新質生產力領域聚集。
一是製定實施資本市場服務高水準科技自立自強一攬子政策措施。落實新「國九條」任務部署，配套推出了《資本市場服務科技企業高水準發展的十六項措施》，從上市融資、併購重組、債券發行、私募投資等全方位提出一攬子政策措施。堅守科創板「硬科技」定位，修訂完善科創屬性評估指引，進一步提昇科創企業研發投入及發明專利要求。二是積極支持科技型企業上市融資。近年來設立科創板、北交所，改革創業板，持續改善多層次市場體系建設，提升資本市場服務功能。科技型企業成為新上市企業的主力，策略性新興產業產業市值佔比大幅提升，目前已超過40%。資本市場服務科技創新的機製作用日益發揮，新一代資訊科技、生物醫藥、高階設備製造等領域一批科技創新企業上市後突破關鍵核心技術，實現跨越式發展。
三是推動科技企業高效率整合資源。豐富重組支付及融資工具，推出定向可轉債重組規則，適當提高輕資產科技型企業重組估值包容性，完善重組「小額快速」審核機制。完善股權激勵相關制度安排，進一步豐富科創板、創業板上市公司激勵工具，有力支持科技創新上市公司靈活運用股權激勵吸引與留住人才。
四是加強私募創投、公司債等對科技創新的支持。推動推出《私募投資基金監督管理條例》，改善私募基金管理制度，鼓勵創投基金「投早小投長期投科技」。
提升服務新質生產力發展質效
「創新在發展新質生產力中扮演主導角色。」周小舟表示，資本市場在分擔創新風險、促進創新資本形成、優化創新資源配置等方面具有天然優勢，服務新質生產力發展大有可為。證監會將深入落實黨中央、國務院重大決策和新「國九條」部署要求，抓緊推動資本市場「1+N」政策體系落地實施，緊緊圍繞服務新質生產力發展，進一步完善資本市場基礎制度、進一步發揮資本市場功能，紮實做好金融“五篇大文章”，促進科技、產業和資本高水準循環，更好服務高品質發展大局。
一是更好發揮資本市場功能，促進優質生產要素向新質生產力領域集聚。健全多層次資本市場體系，發揮股債期市場綜效，提升服務新質生產力發展品質。落實資本市場服務科技企業高水準發展的十六項措施，優先支持突破關鍵核心技術企業股債融資。進一步促進暢通私募創投基金「募款管退」循環，積極發揮好創業投資、股權投資在挖掘、培育、支持未來產業及新興產業的獨特作用。
二是持續改善資本市場制度，增強對新質生產力的包容性適應。堅持尊重規律、尊重規則，進一步全面深化資本市場改革開放，深入研究完善發行上市、併購重組、私募創投等製度安排，增強資本市場制度競爭力，提升對新產業新業態新技術的包容性，更好服務科技創新、綠色發展和傳統產業轉型升級，不斷優化上市公司結構，讓投資人更能分享經濟高品質發展成果。
第三是加強資本市場監管，堅持在市場化法治化軌道上推動金融創新。堅守資本市場監管的政治性、人民性，堅持強本強基、嚴監嚴管，統籌發展與安全，加強與服務新質生產力發展相匹配的監管能力建設，從嚴打擊違法違規行為，維護市場「三公」秩序，穩健防範化解風險，共同營造資本市場服務新質生產力發展的良好環境。
